Freshfields berät Barclays beim Verkauf seines deutschen Konsumentenkreditgeschäfts

Die globale Anwaltskanzlei Freshfields Bruckhaus Deringer hat Barclays Bank Ireland PLC beim vereinbarten Verkauf bestimmter Vermögenswerte und Verbindlichkeiten beraten, die zusammen ihr deutsches Verbraucherkreditgeschäft ausmachen. Der Käufer ist BAWAG P.S.K., eine hundertprozentige Tochtergesellschaft der BAWAG Group AG. Das Verbraucherkreditgeschäft Consumer Bank Europe ist ein diversifiziertes Einzelhandelsbankgeschäft mit etablierten Kreditkarten-, Verbraucherkredit- und Einlagenfranchises, das Kunden in den deutschen und österreichischen Märkten bedient.

Die Transaktion umfasst, Stand 31. März 2024, Bruttovermögenswerte von 4,7 Mrd. Euro, hauptsächlich bestehend aus Karten- und Kreditforderungen. Der Abschluss des Verkaufs, der bestimmten Bedingungen unterliegt, einschließlich behördlicher Genehmigungen und der Sanktionierung durch die zuständigen Gerichte, soll innerhalb von sechs bis neun Monaten erfolgen. Das Freshfields-Team wurde von Partner Patrick Cichy (M&A, Hamburg) geleitet und umfasste weitere Partner und Principal Associates aus verschiedenen Rechtsbereichen wie Steuerrecht, IP/IT, Finanzregulierung und Arbeitsrecht.

Zu den beteiligten Partnern gehörten Alexander Schwahn (Steuerrecht, Hamburg), Philipp Dohnke (IP/IT, Hamburg), Janina Heinz, Alexander Glos (beide Finanzregulierung, Frankfurt) und andere. Berater und Principal Associates wie Marius Scherb (IP/IT, Hamburg) und Michal Dobrowolski (M&A, Wien) waren ebenfalls Teil des Teams. Auch Associates aus verschiedenen Bereichen wie M&A, Steuerrecht, Finanzregulierung und Kartellrecht waren an der Transaktion beteiligt. Der Verkauf unterliegt verschiedenen Bedingungen und wird voraussichtlich innerhalb der nächsten Monate abgeschlossen.